PORTFOLIOSTRUKTUR
Der Anlagehorizont bestimmt die Art der Aktie und damit die Strategie im Aktienportfolio. Daher sollte jeder seine aktuelle Lebenssituation analysieren und anhand dieser seine Aktienmischung wählen. Diese Aktienmischung besteht für mich aus drei Arten von Unternehmen. Doch bevor ich ihnen diese vorstelle werden wir uns um ihre Person kümmern, damit sie ihre jetzige Situation genauer kennen.
Nehmen sie folgende Punkte und analysieren sie ihr hier und jetzt:
Alter
Renteneintrittsalter
Arbeitsplatzsicherheit
Monatlicher freier Cashflow (Wichtig… hier genau das, was am ENDE des Monats als Barmittel (Konto und auch Portemonnaie ) übrig bleibt.)
Finanzielle Situation:
Ersparnisse min. dreifacher Monatsnettolohn
Schulden
Das sind alle Punkte, die ihr hier und jetzt betreffen. Doch mindestens genauso wichtig ist, wie sie sich fühlen. Machen sie sich klar, dass jedes Investment am Aktienmarkt mit Risiken behaftet ist. Wie fühlen sie sich, wenn sie sich vorstellen, dass ihre Investition zeitweise 10%, 20% oder 50% weniger Wert ist. Erzeugt das bei ihnen Stress und lässt sie an ihrer Investition zweifeln? Erlauben sie es sich subjektiv zu werden? Dann gewöhnen sie sich an, auf die Zahlen zu gucken. Sagen sie sich, dass die fundamentale Situation nicht zu der Entwicklung der Aktie passt. Vertrauen sie den Zahlen, rechnen sie sich diese aber nicht schön. Bleiben sie Objektiv und behalten sie die Kontrolle über ihre Emotionen.
Nach dem sie sich diese Punkte verdeutlicht haben, stelle ich ihnen nun drei Kandidaten vor, in der ich Aktien einsortiere, die für mich lohnenswerte Investments darstellen. Meiner Meinung nach, lassen sich Unternehmen und die damit verbundenen Aktien in drei Kategorien einstufen.
MEINE EINSTUFUNG
Dreierlei vom Unternehmen
WACHSTUMSSTARKE UNTERNEHMEN
Unternehmen die mit einer guten Kapitalstruktur und guten fundamentalen Daten nutzen ihre Marktvorteile aus um zu wachsen. Diese Unternehmen steigern ihre Gewinne jedes Jahr um mindestens 20 Prozent und nutzen diese Gewinne um sie in das Unternehmen zu reinvestieren. Sie zahlen dabei eine kleine bis gar keine Dividende, damit das Unternehmen weiter wächst. Wichtig ist hierbei, dass diese Unternehmen risikoreich sind.Sollten diese unternehmen ihr Wachstum nicht aufrechterhalten können, so werden sie vom Aktienmarkt mit Abschlägen abgestraft. Trotzdem lassen auch solche Unternehmen sich mit Hilfe der Fundamentalanalyse analysieren. Hier sollte die Analyse trotzdem um eine Analyse der zukünftigen Marktsituation des Unternehmens angereichert werden.
ETABLIERTE UNTERNEHMEN
Man könnte sie beinahe als langweilig bezeichnen. Unter diesen Unternehmen befinden sich Kandidaten wie Coca-Cola oder Colgate-Palmolive. Sie wachsen pro Jahr um durchschnittlich 8-12 Prozent und Zahlen dazu eine angemessene Dividende an den Aktionär aus. Diese Dividende ist mein Anlageziel. Mit diesen gesammelten Dividenden versuche ich immer neue Aktien zu kaufen und nutze so den Zinseszins Effekt aus. Langfristig ist das Ziel, ein stetig wachsendes passives Einkommen zu generieren.
TURNAROUND UNTERNEHMEN
Diese Unternehmen finde ich extrem Interessant. Unternehmen die in Schieflage geraten sind verlieren aufgrund des schwindenden Vertrauens am Aktienmarkt an Wert. Die wirtschaftliche Situation ist so schlecht, dass diese Unternehmen nur knapp an einem Konkurs vorbeischrammen. Durch einen Umbau im Unternehmen werden diese Unternehmen wieder wirtschaftlich und die fundamentalen Daten verbessern sich. Mit solchen Aktien lassen sich auch marktunabhängig gute Renditen einfahren. Trotzdem sind sie mit am risikoreichsten von allen möglichen Aktieninvestitionen.
Die Mischung machts
Je nach Anlagehorizont empfiehlt es sich meiner Meinung nach wachstumsstarke und etablierte Unternehmen zu mischen. Je länger eine Investition geplant ist, desto höher ist der Anteil an wachstumsstarken Unternehmen im Portfolio.
Bei Turnaround Unternehmen sollten normale Anleger lieber vorsichtig investieren. Zwar besteht die Möglichkeit der Vervielfachung der Investition, dennoch kann auch der beinahe Totalverlust zu Buche stehen.